僅用了2個交易日完成60億元頂格募集，綠色債券領域又有創新品種問世。

國內首只應對氣候變化的高等級債券指數基金——路博邁CFETS0-5年期氣候變化高等級債券綜合指數證券投資基金（以下簡稱路博邁CFETS0-5年期氣候變化債券指數）于12月25日正式成立。

僅2個交易日頂格募集60億元，國內首只應對氣候變化高等級債券指數基金問世

12月26日，路博邁CFETS0-5年期氣候變化債券指數發布基金合同生效公告，披露完成60億元的頂格募集。該產品于12月23日開始募集，12月25日提前結募，原定募集截止日為12月31日，但最后僅用了2個交易日就完成頂格募集。

據了解，該產品是國內首只應對氣候變化的高等級債券指數基金，跟蹤的是國內首只應對氣候變化主題的債券指數——CFETS 0-5年期氣候變化高等級債券綜合指數。

今年4月，中國外匯交易中心正式發布該指數。該指數綜合考慮發行人應對氣候變化的意愿、能力和長期戰略等關鍵因素；在發行主體篩選方面還參考《商業銀行資本管理辦法》中關于投資級公司的相關標準，同時要求外部主體評級AAA及以上、交易中心隱含評級AAA-及以上。該指數樣本券發行人數量達到50余家，樣本券數量超過200只，平均剩余久期約1.9年，發行主體行業分布廣泛，整體信用評級等級較高。

路博邁基金表示，作為全球化的公募基金管理人，公司一直致力于支持并賦能中國企業實現氣候轉型目標。此次與中國外匯交易中心和浦發銀行的聯動合作，為中國金融市場開發并定制這一氣候變化高等級債券指數，旨在推動中國企業在可持續發展和應對氣候變化領域取得更大的進展。

北京綠色金融與可持續發展研究院院長、可持續投資能力建設聯盟（CASI）主席馬駿博士表示，氣候變化高等級債券指數的發布將有利于豐富綠色債券市場的產品，引導國內外投資者在應對氣候變化資產和主題領域的投資配置，支持中國落實“碳達峰、碳中和”的戰略。

又見綠色債基發行熱

臨近年尾，又見綠色債基發行熱。

摩根資產管理于12月5日公告稱，旗下摩根共同分類目錄綠色債券基金公告成立，該基金僅用了12個交易日完成60億元頂格募集，比原定結募時間提前兩個月。據了解，該產品是國內首只《共同分類目錄》主題綠色債券基金。

此外，匯豐晉信綠色、鵬華綠色也分別于12月11日、12月19日成立，募集規模均為60億元。

Wind數據顯示，2024年以來，綠色主題債基發行數量和規模均達到歷史最高水平。截至12月25日，年內已有鵬華、匯豐晉信、摩根資產管理、嘉實、國海富蘭克林、宏利、東方基金陸續成立7只綠色主題債基，合計募集規模近500億元，每只發行規模在60億元或80億元左右。相比之下，2023年發行的3只綠債基金，募集規模近105億元，而2021年、2022年的發行數量分別為1只、3只，發行規模分別為25.10億元、63.56億元。

目前，還有包括寶盈基金、中航基金等多家基金公司上報的綠色債券相關產品，等待監管批復。

華南一位綠色低碳債券基金經理表示，基金公司密集布局綠色主題債券基金，主要是在綠色低碳理念指導下，基金投資人和基金管理人共同踐行社會責任、重視綠色投資帶來的創新產品需求，同時，近兩年來綠色債券品種不斷創新，綠色債券發行持續放量，也使得綠債市場呈現供需兩旺格局。

最高收益近36%

當前含“綠色”兩字的債券基金有14只，從業績表現來看，不論是今年以來，還是成立以來回報率均為正。其中，截至12月25日，年內表現較好的是興業綠色純債一年定開A、路博邁中國綠色債券，年內復權單位凈值增長率均超5%，富國綠色純債A、招商CFETS銀行間綠色A年內業績均超4%。成立最早的富國綠色純債，自2018年成立以來，復權單位凈值增長率達35.28%。

匯豐晉信綠色債券基金經理劉洋表示，綠債投資具有投資優勢。首先，綠色債券的發行人整體信用資質較高，信用風險相對較低；其次，綠色債券發行項目多集中在國家支持的水電、風電、光伏、基礎設施綠色升級等產業項目，質地相對較優，貫徹綠色投資理念，也符合政策支持方向。

多只綠色債開啟了限購模式，當前路博邁中國綠色債券、嘉實中債綠色普惠主題金融優選指數A已“暫停大額申贖”，富國綠色純債A、興業綠色純債一年定開A、太平綠色純債一年定開、申萬菱信綠色純債A處于“暫停申贖狀態”。

具體在投資綠色主題債基時，劉洋提醒投資者，應注意對應基金投資綠色債券的占比，從滿足投資者綠色投資需求的角度出發，可以選擇投資綠色債券占比較高的基金。此外，綠債基金可能會參與信用債投資，因此理論上存在信用風險，投資者需有所預期。最后，主動管理型綠債基金管理人會靈活調整持倉債券久期，對于風險偏好較低的投資者來說，應盡可能選擇久期中樞與自身風險偏好相匹配的綠債基金。

（稿件來源：中國基金報）