“我是跨境理財通的老客戶了，新規發布后，我就一直在關注可以購買的新產品。” 2月26日，在渣打中國廣州天河支行，程女士正在購買新上架的跨境理財通“南向通”產品。她表示，“跨境理財通2.0”進一步拓寬了可投資產品的范圍，有助于更好地進行全球資產配置。

自2月26日起，新修訂的《粵港澳大灣區“跨境理財通”業務試點實施細則》（以下簡稱《實施細則》）正式施行。《實施細則》在投資者準入條件、參與機構范圍、合格投資產品范圍、投資者個人額度等方面均有所優化調整，被業內稱為“跨境理財通2.0”。

“跨境理財通對于推進大灣區金融市場互聯互通和促進內地金融市場開放有重大意義。”渣打銀行大灣區行政總裁林遠棟表示，“跨境理財通2.0”的推出有利于跨境理財通業務規模擴大，助力大灣區跨境財富管理市場發展。

據了解，《實施細則》生效首日，投資者參與踴躍，各金融機構迎來了不少新老客戶“嘗鮮”。為配合“跨境理財通2.0”實施，多家中外資銀行正積極推進相關產品擴容與服務升級，以更好地滿足投資者多元化資產配置需求，抓住大灣區跨境財富管理市場新的發展機遇。

降門檻、增額度、擴產品 跨境理財通優化升級

2021年，跨境理財通在粵港澳大灣區率先啟動，受到投資者歡迎，兩年多以來，業務規模穩步增長。人民銀行數據顯示，截至2023年末，粵港澳大灣區共有67家銀行、6.9萬名個人投資者參與跨境理財通業務試點，累計辦理相關資金跨境匯劃金額128億元，2023年末，跨境理財通市值余額達51億元，增長668%。

“跨境理財通2.0”將進一步便利大灣區居民跨境投資。具體來看，《實施細則》將通過降門檻、增額度、擴產品，進一步提高投資者參與業務試點的便利性。

首先是降低投資者準入門檻。《實施細則》將“南向通”業務內地投資者參與門檻從連續繳納社保或個人所得稅“滿5年”降低為“滿2年”，同時增加“近3年本人年均收入不低于40萬元”作為家庭金融資產準入備選條件之一。

其次是適當提高投資者個人額度。《實施細則》將單個投資者的投資額度從100萬元人民幣提高到300萬元人民幣。如個人同時通過銀行和證券公司參與試點的，兩種渠道可分別有150萬元額度。

此外，“跨境理財通2.0”還多方位擴大了業務試點范圍。一是擴大了參與機構范圍。增加證券公司參與試點，并明確其參與方式及相關業務安排。二是擴大合資格產品范圍。在“北向通”投資產品范圍中，增加內地銷售銀行的人民幣存款產品。同時，將公募證券投資基金范圍從“‘R1’至‘R3’風險等級”擴大為“‘R1’至‘R4’風險等級”（風險較高的商品期貨基金除外）。

“粵港澳大灣區高凈值客戶多，存在較強的資產多元化配置意愿。”中國銀行深圳市分行大灣區金融研究院研究員王巍表示，“跨境理財通2.0”實施后，各機構的產品吸引力將進一步提升，投資客群及業務規模將邁上新臺階，加速大灣區金融互聯互通及跨境理財市場的不斷發展。

產品貨架同步“上新” 多家銀行積極響應新政

配合“跨境理財通2.0”的實施，多家中外資銀行正積極推進相關產品擴容與服務升級。

“在新優化措施下，建行積極籌備系統升級、產品供給等各方面工作。”建設銀行相關部門負責人表示。建設銀行一直以來高度重視大灣區發展。《實施細則》發布后，該行全面迭代升級系統，支持客戶投資額度調整，同時持續加大產品供給，豐富產品貨架，并組織灣區機構重新梳理并優化業務辦理流程，提高業務處理效率。

多家外資銀行也爭相升級服務，以更好地滿足投資者的多元化需求。匯豐中國大幅拓展了產品的范圍和數量，共可為南北向投資者提供約250個涵蓋低至中高風險的產品，包括超過100個投資海外市場的“南向通”產品。

為支持更多大灣區居民參與試點，恒生銀行也全方位擴大了合資格投資產品范圍、降低投資者準入門檻，提升了投資者的個人額度，以配合區內持續增長的財富管理需求。2月26日起，恒生銀行為投資者提供的合資格跨境理財通投資產品將增加至超320款，較2021年正式啟動時增加近100%。

渣打銀行“南向通”理財產品增加至近550款，涵蓋中高風險基金和低至中風險的債券；“北向通”方面則增加人民幣存款產品及逾40只風險等級為“R4”的公開募集證券投資基金，涵蓋新消費、新能源等新經濟行業。

資產配置便利性提高 投資者參與意愿提升

“聽說理財通也可投資內地人民幣存款產品了，我趕緊試試。”澳門居民陳先生在《實施細則》落地后，第一時間通過境內中行手機銀行在線購買了“北向通”首筆人民幣存款。

匯豐發布的大灣區跨境理財通調查顯示，“跨境理財通2.0”有助于提升這一跨境投資機制的吸引力。大灣區11個城市的超過2000名受訪者中，約三分之二的受訪者表示，《實施細則》中放寬準入門檻、提高投資額度以及擴大產品選擇等優化舉措將吸引其參與或增加跨境理財通投資。

“《實施細則》的生效為大灣區居民跨境投資增長及金融市場融合帶來了新的動力。”匯豐中國副行長兼大灣區辦公室總經理陳慶耀表示。調查顯示，除了市場機遇、多元化投資需求等因素，對產品的深入了解和專業的財富規劃及咨詢服務，也是受訪者參與或增加投資的重要考量。為此，匯豐中國將不斷豐富產品，擴大服務團隊規模并引入專業的智能財富管理工具，幫助區內投資者把握新規帶來的機遇。

“自‘跨境理財通’推出以來，渣打客戶踴躍參與，參與人數、匯劃金額均穩步增長，顯示出大灣區居民對優質金融服務和多元化資產配置的強烈需求。”林遠棟表示，2023年，渣打銀行“南向通”匯款金額較2022年增加了5倍，帶動銀行的大灣區業務加速發展，期待通過“跨境理財通2.0”進一步推動大灣區的財富管理業務增長。

“新優化措施除回應投資者的需求外，也有利于香港離岸人民幣市場的建設，并進一步鞏固香港作為國際金融中心和全球離岸人民幣業務中心的地位。” 恒生銀行財富管理及個人銀行業務主管李樺倫表示，2023年，恒生“南向通”的開戶人數上升超過3倍，跨境理財通為財富管理行業帶來了新的發展機遇。

（來源：金融時報）