2月24日晚間，從證監(jiān)會網(wǎng)站獲悉，中國海洋石油有限公司(以下簡稱“中海油”)首發(fā)獲通過。
截圖來源：證監(jiān)會網(wǎng)站
四大方面問題受關(guān)注
證監(jiān)會發(fā)審委從四大方面對該公司提出了詢問：
第一大方面，關(guān)于關(guān)聯(lián)交易問題。證監(jiān)會發(fā)審委要求中海油說明報(bào)告期向?qū)嶋H控制人控制的其他企業(yè)銷售和采購的必要性和合理性，是否影響發(fā)行人的經(jīng)營獨(dú)立性；對部分關(guān)聯(lián)方既有采購又有銷售的原因及合理性；報(bào)告期內(nèi)發(fā)生關(guān)聯(lián)借款、關(guān)聯(lián)擔(dān)保的原因、背景，是否履行相關(guān)決策程序；控股股東、實(shí)際控制人是否存在通過海油財(cái)務(wù)變相非經(jīng)營性占用發(fā)行人資金的情形；前述關(guān)聯(lián)交易未來是否仍將持續(xù)發(fā)生及變動(dòng)趨勢，是否制定減少和規(guī)范關(guān)聯(lián)交易的措施及執(zhí)行情況。
第二大方面，關(guān)于知識產(chǎn)權(quán)問題。據(jù)悉，中海油使用的部分商標(biāo)、專利、軟件著作權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)來自于實(shí)際控制人中國海油的授權(quán)或與中國海油共有。對此，證監(jiān)會發(fā)審委要求中海油說明上述授權(quán)使用的資產(chǎn)或共有資產(chǎn)對發(fā)行人業(yè)務(wù)經(jīng)營的主要作用和貢獻(xiàn)，未納入發(fā)行人的原因和考慮，是否能確保中海油長期無償使用，中國海油是否仍擁有與中海油業(yè)務(wù)相關(guān)的其他資產(chǎn)；中國海油未來是否有將上述相關(guān)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓給中海油的計(jì)劃；相關(guān)登記在中國海油名下的資產(chǎn)是否由中海油承擔(dān)相關(guān)費(fèi)用；中海油作為被許可方使用他人資產(chǎn)是否會對發(fā)行人的資產(chǎn)完整性和業(yè)務(wù)獨(dú)立性構(gòu)成重大不利影響。
第三大方面，關(guān)于公司治理制度問題。證監(jiān)會發(fā)審委表示，中海油是一家在香港聯(lián)交所上市的紅籌企業(yè)，公司章程和三會設(shè)置及運(yùn)行情況與境內(nèi)上市公司存在差異。要求中海油說明本次發(fā)行上市后的公司治理制度是否滿足關(guān)于投資者權(quán)益保護(hù)的安排總體上應(yīng)不低于境內(nèi)法律法規(guī)的監(jiān)管要求，是否已就法律適用及訴訟管轄做出必要安排以保障境內(nèi)投資者權(quán)益；相關(guān)高管在實(shí)際控制人兼職除董事以外職務(wù)的必要性，是否存在潛在利益沖突，以及防范利益沖突的有效解決措施。
第四大方面，關(guān)于經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)問題。報(bào)告期內(nèi)為中海油提供海上油氣服務(wù)的中國海油控股子公司中海油服、海油工程、海油發(fā)展毛利率高于可比公司石化油服、中油工程的商業(yè)合理性；報(bào)告期內(nèi)桶油作業(yè)費(fèi)波動(dòng)的合理性、作業(yè)費(fèi)低于可比公司的原因及合理性；報(bào)告期內(nèi)控股子公司盈虧波動(dòng)情況及主要原因，相關(guān)子公司油氣資產(chǎn)減值計(jì)提是否充分合理，對中海油經(jīng)營是否存在重大影響，是否存在重大政策或經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)對風(fēng)險(xiǎn)的措施及有效性。
“三桶油”有望齊聚A股
招股書顯示，此次“回A”，中海油擬發(fā)行不超過26億股，募集資金350億元(人民幣，下同)，擬用于包括圭亞那Payara油田、流花11-1/4-1油田、陵水17-2氣田等在內(nèi)的國內(nèi)外多個(gè)油、氣田開發(fā)項(xiàng)目，以及補(bǔ)充流動(dòng)資金。
截圖來源：中海油招股書
招股書披露的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，2018年至2020年及2021年上半年，中海油的營業(yè)收入2277.1億元、2331.99億元、1553.73億元、1102.33億元，對應(yīng)歸母凈利潤分別為526.75億元、610.45億元、249.57億元、333.29億元。
中新經(jīng)緯注意到，隨著中海油“回A”程序的不斷深入，“三桶油”有望齊聚A股。此前，中國石化早在2001年8月8日在A股上市，目前總市值5024億元；中國石油2007年11月5日在A股上市，目前總市值10298億元。
