進入2022年，支付行業將有哪些新規則建立？又有哪些態勢會延續此前？對行業會產生哪些影響？

可以預見的是，支付行業嚴監管將持續強化。具體而言，客戶盡職調查具體要求和經營性個人收款碼的管理，都從今年3月正式啟動。與此同時，條碼互聯互通預計將進一步加快。而針對《非銀行支付機構條例(征求意見稿)》預計將在今年正式落地。

反洗錢監管持續加碼

2022年，中國的反洗錢力度繼續加碼。1月26日，央行和公安部牽頭，聯合國家監察委、“兩高”“兩會”等九部門聯合發布《打擊治理洗錢違法犯罪三年行動計劃(2022—2024年)》。與此同時，央行會同銀保監會和證監會發布《金融機構客戶盡職調查和客戶身份資料及交易記錄保存管理辦法》(以下簡稱“1號令”)，自2022年3月1日起施行。

“1號令”明確要求支付機構在開立支付賬戶、出售記名預付卡、為不在本機構開立賬戶的客戶提供金額較大的支付處理等環節，必須開展客戶盡職調查，并登記客戶身份基本信息等。

與此同時，“1號令”明確了時限要求，金融機構須在“1號令”施行之日起2年內完成全部存量客戶的盡職調查，對于較高風險以上的存量客戶，須在“1號令”施行之日起1年內完成客戶盡職調查。

業內普遍認為，“1號令”的發布，無疑對支付機構的合法合規提出了更高要求。如何在限定時間內完成全部存量客戶的客戶盡職調查更新工作，并保證新增客戶的反洗錢工作開展的合法合規成為支付機構接下來兩年內的重點任務。

事實上，近兩年以來反洗錢一直是支付領域監管重點。據中國網財經記者統計，2021年的百萬級以上罰單中，大多與違反反洗錢相關規定有關。2022年1月29日，北京數碼視訊支付涉多項反洗錢違規行為，被罰280萬。

　條碼支付加速回歸四方模式

同樣在今年3月1日正式實施的，還有去年10月人民銀行發布的《中國人民銀行關于加強支付受理終端及相關業務管理的通知》(以下簡稱“259號文”)。

“259號文”要求對于具有明顯經營活動特征的個人，條碼支付收款服務機構應當為其提供特約商戶收款條碼，不得通過個人收款條碼為其提供經營活動相關收款服務。

中信證券研報指出，經營性個人收款碼升級面臨三個選擇：一是配合支付寶、微信支付或其服務商，進行線下商戶入網程序，包括但不限于經營場所確認、人工信息核實等；二是放棄使用兩大巨頭的直連服務，轉而選擇其他收單機構提供的聚合支付服務，完成該收單機構的入網程序；三是放棄使用條碼收款，轉回現金等其他支付方式。

個人收款碼的交易規模有多大呢？據艾瑞咨詢數據，在整個中國條碼支付市場約48.9萬億元中，個人碼收款占比約25%，共計約12.2萬億元。業內專家認為，該文對兩大支付巨頭最大的影響是，沉淀在備付金賬戶的資金規模會大幅降低。而總體看，經營性的個人碼轉為商戶碼，有利于網絡支付回歸傳統的“四方模式”，即發卡(碼)方、收單方、清算方、商戶分工明確。

對于薄利經營的小微商戶而言，資金成本是其轉碼過程中考量的關鍵要素。據介紹，目前商戶收款碼主要分為兩種，一類是支付寶、微信支付等賬戶側機構提供的商戶收款碼；另一種則是收單側機構諸如銀聯商務、拉卡拉等提供的商戶收款碼。賬戶側收款碼的費率通常在0.6%左右；而收單側的費率普遍為0.35%。相較之下，顯然收單側費率對商戶而言更為友好。

互聯互通：支付2.0新格局

業內預計，去年1月央行發布的《非銀行支付機構條例(征求意見稿)》，將在今年正式落地。這是非銀支付領域擬定的一個新監管框架，在分析人士看來，這份條例帶來的影響主要集中在兩個方面：一是支付牌照發放或許將重新“開閘”；二是有助于加強支付服務市場反壟斷規制，維護公平的市場競爭秩序。

事實上，隨著反壟斷的推進，條碼支付的互聯互通在去年10月“破冰”，這也意味著互聯網巨頭們一度封閉的生態體系之間出現了一道新的“缺口”。截至2021年底，阿里巴巴與騰訊之間的生態藩籬尚難打破，二者尚未實現互認互掃，但支付寶、微信支付均已與中國銀聯云閃付App實現收款碼掃碼互認。

市場預計2022年，支付互聯互通進程將進一步加快。

互聯互通將給行業帶來哪些影響？中信證券分析師肖雯雯認為，對于存量頭部機構而言，未來競爭的關鍵在于如何強化共有客戶的粘性和貢獻；對于新晉流量巨頭而言，過往“原生業務-場景支付-多元金融”的金融業務傳統布局鏈條性價比下。

肖雯雯還認為，對于過往單純定位“聚合”的部分服務機構而言，互聯互通的縱深推進，很大程度將取代其既有業務內容。未來收單類機構發展的核心要義在于與B端客戶的深度聯系，行業垂直發展、技術專業路線、全面增值服務為主要方向。